Vasking av obligasjoner er den ulovlige praksisen med å selge obligasjoner til investorer og deretter raskt gjenkjøpe dem til en lavere pris, noe som fører til forskjellen. Denne aktiviteten utføres ofte av skruppelløse meglere som jakter på uerfarne investorer. Bindingsvask kan være vanskelig å oppdage, da det typisk foregår over kort tid og involverer et stort antall transaksjoner.
Hva er obligasjonsarbeidstransaksjon? Obligasjonsarbeidstransaksjoner er transaksjoner der vilkårene for en obligasjon er modifisert på en eller annen måte. Dette kan inkludere å endre renten, forfallsdatoen eller kupongrenten. Noen ganger utføres obligasjonsarbeidstransaksjoner for å forlenge levetiden til en obligasjon som er i ferd med å forfalle. I andre tilfeller kan de gjøres for å gjøre en obligasjon mer attraktiv for investorer.
Hvordan fungerer en obligasjon på en enkel måte?
Når en investor kjøper en obligasjon, låner de ut penger til utstederen av obligasjonen. Til gjengjeld godtar utstederen å foreta periodiske rentebetalinger til investoren, samt betale tilbake hovedstolen på lånet ved forfall. Rentebetalingene skjer vanligvis halvårlig.
Utstederen kan være et selskap, en statlig eller lokal regjering eller den føderale regjeringen. Bedriftsobligasjoner anses generelt for å være mer risikable enn statsobligasjoner, men de gir også høyere potensiell avkastning.
Obligasjonens løpetid (tiden frem til den forfaller) og renten er fastsatt når obligasjonen utstedes. Renten er "kupongrenten" og uttrykkes generelt som en prosentandel av obligasjonens pålydende. For eksempel vil en obligasjon med en pålydende verdi på $1000 og en kupongrente på 5% betale $50 i rente hvert år.
Ved forfall vil investor motta obligasjonens pålydende tilbake fra utsteder. Obligasjonsprisene svinger i annenhåndsmarkedet, så en investor kan være i stand til å selge obligasjonen for mer eller mindre enn pålydende.
Rentebetalingene mottatt fra en obligasjon kan brukes til å supplere inntekt eller reinvesteres i andre verdipapirer. reinvestering av rentebetalingene kan forverre avkastningen på investeringen, men det medfører også reinvesteringsrisiko, som er risikoen for at verdipapirene som kjøpes med de reinvesterte rentebetalingene ikke vil prestere like bra som selve obligasjonen.
Hvordan fungerer et vaskesalg?
Et vaskesalg er et salg av et verdipapir (aksje, obligasjon osv.) etterfulgt av kjøp av samme eller et vesentlig lignende verdipapir innen kort tid, vanligvis 30 dager. Vaskesalgsregelen er utformet for å forhindre at skattytere utnytter et skattemessig tap på en investering ved å selge den med tap og deretter umiddelbart kjøpe den tilbake.
Ved vaskesalg har skattyter ikke fradrag for tapet ved salget. I stedet justeres kostnadsgrunnlaget for verdipapiret for å reflektere tapet. For eksempel, hvis du kjøpte en aksje for $1000 og den falt i verdi til $800, kan du selge den og kreve et tap på $200. Men hvis du kjøpte aksjen tilbake innen 30 dager, ville du ikke kunne trekke fra tapet. Kostnadsgrunnlaget for aksjen vil bli justert til $800, og ditt neste salg vil være en skattepliktig gevinst eller tap basert på forskjellen mellom det justerte kostnadsgrunnlaget og salgsprisen.
Hvordan krever jeg fritak fra 112A?
For å kreve fritak fra 112A, må du sende inn skjema 1040 eller 1040-SR og legge ved en erklæring som forklarer hvorfor du kvalifiserer for unntaket. Fritaket gjelder renter på enkelte statlige og lokale obligasjoner som brukes til å finansiere private aktivitetsobligasjoner.
Hva er bonusstripping og utbyttestripping?
Bonusstripping er prosessen med å trekke ut bonuskomponenten fra en obligasjon. Dette gjøres vanligvis ved å selge obligasjonen før den forfaller og reinvestere inntektene i en lignende obligasjon med lavere kupongrente. Investoren vil da motta differansen mellom de to obligasjonenes kuponger som en bonus.
Utbyttestripping er prosessen med å trekke ut utbyttekomponenten fra en aksje. Dette gjøres vanligvis ved å selge aksjen før ex-utbyttedatoen og kjøpe den tilbake etter ex-utbyttedatoen. Investoren vil da motta utbyttet som en bonus.